☄️Хроника событий на текущую неделю

Понедельник

👛 Мосгорломбард L - Операционные результаты за апрель 2025 г.
👛 Займер - СД решит по дивидендам за 2024 год

Вторник

🇷🇺 Международные резервы Центрального банка (USD)
👛 Займер - Финансовые результаты 1 кв 2025 года и вебинар, на котором СД решит по дивидендам
🤝 Ставропольэнергосбыт - СД решит по дивидендам за 2024 год
🚜 Русагро - СД по дивидендам за 2024 год
🤝 Завод ДИОД - СД решит по дивидендам за 1 кв 2025 года

Среда

🇷🇺 НКХП - СД решит по дивидендам за 2024 год


Четверг

🏘️ Юнипро - отчёт РСБУ за 1Q 2025 года
🤝 Волгоградэнергосбыт - СД решит по дивидендам
🤝 АстрЭнСб - СД решит по дивидендам за 2024 год
🛢️ Лукойл - ВОСА по дивидендам за 2024 год в размере 541 руб/акция
🏦 Т-Банк - последний день с дивидендом 32 руб
🚜 Фосагро - Отчет МСФО за 1 кв 2025 г.
🛴 Whoosh - операционные результаты 4 месяца
📱 Ростелеком - Отчет МСФО за 1 кв 2025 года

Пятница

👩‍🍼 Мать и Дитя - последний день с дивидендом 22 руб
🏦 Т-Банк - закрытие реестра по дивидендам 32 руб
👨‍🔧 Headhunter - Отчет МСФО 1 кв 2025 г
🏦 Банк Санкт-Петербург - Финансовые результаты за 1 квартал 2025 года по МСФО
🤵‍♂️ Henderson - ВОСА по дивидендам за 1кв 2025 года в размере 20 руб/акция
🇷🇺 Индекс потребительских цен (ИПЦ) России
💡 Ленэнерго - отчёт РСБУ за 1Q 2025 года
🏦 Совкомбанк - Отчет МСФО 1 квартал 2025

⛽️#TRNFP

🔼Видим закрепление над нисходящей зеленой линией (она же верх треугольника).

🧐По осциллятору наблюдается скрытая конвергенция - сильный сигнал на разворот.

🖥План действий

✏️ЛОНГ — 1232 (зеленая нисходящая линия)

✔️Цель — 1320 (горизонтальное сопротивление)

❌Стоп — 1200 (под минимумом прошлой недели)

НЕ ИИР

🔈По результатам опроса на разбор выбрана ⛽️#ROSN

⛽️Роснефть —крупная российская нефтегазовая компания, блокирующий пакет акций которой принадлежит государственному АО «Роснефтегаз». В 2013 году стала крупнейшей в мире компанией-производителем нефти

Часть 1

📊Фундаментальный анализ

Выручка:
2021 – 8761₽ млрд (+52,18% г/г)
2022 – 9072₽ млрд (+11,16% г/г)
2023 – 9163₽ млрд (+1% г/г)
2024 – 10139₽ млрд (+10% г/г)

Чистая прибыль:
2021 – 1057₽ млрд (+529,17% г/г)
2022 – 813₽ млрд (-23% г/г)
2023 – 1267₽ млрд (+56% г/г)
2024 – 1084₽ млрд (-15% г/г)

Сравнение мультипликаторов:
P/E – 4,34, среднее – 7,6
P/BV – 0,51, среднее – 0,83
ROE – 11,8%, среднее – 15,62%

🔥Исходя из мультипликаторов, компания выглядит недооцененной. «Роснефть» является интересным инвестиционным кейсом, учитывая, что акции нефтедобытчика торгуется по мультипликатору P/E (цена/прибыль) на уровне 4,34x, то есть с дисконтом в 27% к своему среднему значению за 10 лет.

Накидываем 👍, и я выложу технический анализ графика.

⛽️#ROSN

📊Технический анализ графика

☝️Образовали двойное дно и наличием конвергенции - сигнал на разворот📈.

🧐Также видим закрепление над нисходящим красным уровнем (слом нисходящей тенденции).

🔥На ретесте от пробитого уровня можно откупать по 442.

✔️Цель - 509 (скользящая), данный уровень является справедливым и по фундаментальным показателям.

НЕ ИИР

☄️Основные события за прошлый день

🚩 В России можно получить ипотеку под 0,1%, но тогда нужно жить и работать в деревнях приграничья — врачом, учителем, соцработником или в агропроме. При этом нужно получать высокую зарплату и иметь хорошую кредитную историю.

🚩 Многодетным россиянкам будут выплачивать по 72'000₽ в месяц, заявил глава Соцфонда РФ Чириков. Им будут начислять пенсионные баллы равные зарплате 100'000₽.

🚩 Банкиры предлагают разделить ответственность за хищение денег телефонными мошенниками с операторами связи.

🚩 Налоговая впервые раскрыла доходы от новой пятиступенчатой шкалы НДФЛ. В 1 квартале 2025 года в федеральный бюджет поступило почти 38₽ млрд, следует из данных ФНС. Это в 1,5 раза больше, чем в прошлом году.

🚩 Лишать прав водителей, не пропускающих скорую помощь, предложили в Госдуме. Лишать прав хотят на срок от 3 месяцев до 2 лет + штраф от 20'000₽ до 30'000₽.

🚩 Цены на клубнику в России могут упасть в 2-3 раза. Причина - хороший местный урожай. В этом году ожидается меньше импортной клубники и больше местной.

🚩 Группа МГКЛ объявляет предварительные операционные результаты за январь-апрель 2025 года: выручка увеличилась в 3,7 раза к году ранее.

🚩 Участников СВО планируют освободить от земельного и транспортного налогов. Эта льгота не будет распространяться на дорогие легковые автомобили.

🚩 С 2025 года иностранные граждане и лица без гражданства, желающие обучаться в вузах России, смогут получить грантовую поддержку. За 3 года на нее смогут претендовать более 9000 иностранцев.

🚩🚩 Татнефть: в 1 квартале 2025 года получила прибыль в размере +37,29₽ млрд против прибыли в +68,38₽ млрд годом ранее.

🚩🚩 Пассажиропоток Группы Аэрофлот в апреле вырос на +6,7% к году ранее, до 4,4 млн человек.

🚩🚩 Газпромнефть: более половины новой добычи нефти в РФ придется на трудноизвлекаемую.

🚩🚩 СД Займера рекомендовал дивиденды за 4 квартал 2024 года в размере 9,13₽ на акцию.

🚩🚩 Полюс: в 1 квартале 2025 года прибыль составила +96,25₽ млрд против прибыли в +1,42₽ млрд годом ранее.

💿#CHMF

🔼На прошлой сессии пробита вверх верхняя граница нисходящего канала - сигнал на рост.

☝️На ретесте от пробитого уровня буду откупать.

🖥План действий

✏️ЛОНГ — 1039 (верх канала).

✔️Цель — 1157 (красная восходящая линия).

❌Стоп — закрепление ниже верха канала (ниже 1039 по итогам сессии) с обратным откупом от горизонтального черного уровня 950!

НЕ ИИР

5 вещей, которых не стоит делать на падении рынков

🚩Паниковать и срочно «что-то с этим делать»
Во время высокой волатильности может казаться, что надо срочно что-то делать. Особенно когда стоимость портфеля снижается. Однако это чаще приводит к опрометчивым решениям и комиссионным расходам, а не к выгоде или снижению рисков.

Коррекция — это повод хорошо подумать. Стоит оценить, из-за чего она произошла, изменилось ли что-то в бизнесе компаний из портфеля, а также изучить свои эмоциональные реакции на колебания рынка.

Полезным будет вспомнить свои инвестиционные цели и оценить, как они пересекаются с наблюдаемой коррекцией. Только после этого можно делать какие-то корректировки в портфеле.

🚩Продавать лучшие бумаги из портфеля
При падении может возникнуть желание зафиксировать прибыль по тем бумагам, которые больше всего выросли. Логика проста и понятна — чем больше выросла, тем сильнее может упасть, а значит, надо забирать прибыль и бежать. Но часто на практике все совсем не так.

Сильный рост бумаг почти всегда связан с сильными фундаментальными драйверами. Если при коррекции эти драйверы остаются в силе, то такая акция, напротив, может оказаться значительно сильнее рынка и восстановится быстрее остальных. Исключая ее из портфеля, инвестор рискует потерять перспективный актив.

🚩Покупать то, что упало сильнее всего
Другая крайность — откупить самые упавшие активы в расчете на то, что потенциал восстановления по ним выше. Этот потенциал вполне может и не реализоваться.

Прежде чем что-либо откупать, стоит выяснить, почему именно эта акция упала так сильно. Возможно, для нее сильно выросли риски, а может быть, рост в предыдущий период был не оправдан, и коррекция лишь вернула все на свои места. В этих случаях на быстрое восстановление рассчитывать не стоит.

🚩Поспекулировать с плечами
Соблазн выкупить упавшие акции за счет кредитного плеча и получить быструю прибыль на отскоке может привести к печальным последствиям. Просадка может оказаться более глубокой, чем кажется, что в худшем варианте приведет к принудительному закрытию маржинальных позиций с убытками.

🚩Зафиксировать убыток на пике паники
Когда акции падают, инвесторы часто не отводят глаз от котировок и принимают решение о продаже исходя не из анализа, а из того, насколько размер потерь приблизился к их психологическому болевому порогу. В этом случае решение продать падающую бумагу приходит спонтанно. Часто оно настигает инвестора на пике панических настроений на рынке, когда бумаги торгуются в самой низшей точке коррекции на высоких оборотах.

Если вы уверены, что акции из вашего портфеля остаются перспективными, избегайте ежеминутных проверок своего баланса и посвятите это время более насущным вопросам. Это позволит не расшатывать нервную систему и сохранять трезвость мыслей.

⛽️#GAZP

🔽На прошлой сессии была достигнута контрендовая красная линия, от которой получена реакция продавца.

☝️Для откупа я дождусь закрепления над данной линией (выше 148,9), и тогда на ретесте от нее откуплю.

✔️Цель - 157 (отработка шипа).

❌В противном случае отбой от красной линии вниз равен походу на ретест черного нисходящего уровня 140,57, где также сделаю откуп.

НЕ ИИР

☄️Основные события за прошлый день

🚩 В России из-за заморозков может резко подорожать сахар, потому было уничтожено более 12% посевов сахарной свёклы в стране, сообщили в Союзе сахаропроизводителей России.

🚩 Штрафы за использование самокатов детьми в России резко выросли: с конца апреля во многих сервисах — до 30'000₽ вместо прежних 10'000₽, а в Москве — до 100'000₽.

🚩 В ЦБ сообщили, что вероятность повышения ключевой ставки сохраняется, но она снизилась по сравнению с мартом.

🚩 СД ЮМГ ($GEMC) 15 мая решит по дивидендам.

🚩 СД ХедХантер 15 мая решит по дивидендам за 2024 год.

🚩 У российских магазинов одежды и обуви — резкий спад: с начала года продажи упали на -30–35%. Покупатели экономят, избегают брендов и переносят деньги на вклады. Половина крупных сетей рискует уйти в убыток.

🚩 По данным ОКБ, в 1 квартале 2025 года наблюдался рост объема выдачи карт рассрочки и овердрафтов после падения в конце 2024 года. Так, с января по март 2025 года объем выдачи увеличился на +47%, в среднем за месяц отчетного квартала выдавалось таких карт на 34₽ млрд.

🚩 ОАК отчитался об очередном успешном испытательном полете Супреджета 95157 с двигателями ПД-8.

🚩 ТМК: в 1 квартале 2025 года прибыль составила +349₽ млн против убытка годом ранее.

🚩🚩 ЭЛ5-Энерго: в 1 квартале 2025 года прибыль составила +1,99₽ млрд против прибыли в +2,19₽ млрд годом ранее.

🚩🚩 ОКЕЙ: в 1 квартале 2025 года прибыль составила +65,2₽ млн против убытка годом ранее.

🚩🚩 Озон Фармацевтика: в 1 квартале 2025 года прибыль составила +428,4₽ млн против прибыли в +1,2₽ млрд годом ранее.

🚩🚩 Мосбиржа: частные инвесторы в апреле вложили в акции и облигации на Московской бирже 181,5₽ млрд.

🚩🚩 СД Займера рекомендовал дивиденды за 1 квартал 2025 года в размере 4,58₽ на акцию.

🚩🚩 МВидео меняет формат допэмиссии с открытого на закрытый.

🚩🚩 ЦБ: внешний долг России опустился ниже 300$ млрд впервые за 18 лет.

🏠#LSRG

🔼На позапрошлой сессии сломлен нисходящий тренд, пробита вверх черная нисходящая линия - сигнал бычий.

☝️Далее наблюдаем откат, цель которого проверить сверху вниз пробитый черный уровень, где я откуплю.

🖥План действий

✏️ЛОНГ — 730 (черная нисходящая линия).

✔️Цель — 784 (низ восходящего канала).

❌Стоп — закрепление ниже черной линии (ниже 730 по итогам сессии) с обратным откупом от горизонтального черного уровня 650!

НЕ ИИР

🍗#GCHE

📌Идет поджатие в угол треугольника с плоским дном. Амплитуда колебаний снижается - развязка скоро.

☝️Для начала импульсного движения роста необходимо закрепиться над красной нисходящей линией (выше 3900), тогда на ретесте от пробитого уровня буду откупать.

✔️Цель - 4167 (скользящая).

❌В противном случае увидим откат на горизонтальную поддержку 3700, где также буду откупать.

НЕ ИИР

☄️Основные события за прошлый день

🚩 Новая нефтесервисная компания Спецпромсервис, в которой 49,5% контролирует ЛУКОЙЛ, увеличила масштаб деятельности. За прошлый год эта структура получила почти 30₽ млрд инвестиций и отчиталась о выручке в 20₽ млрд.

🚩 VK Tech в 1 квартале 2025 года нарастил выручку на +64%, до 2,7₽ млрд.

🚩 СД РуссНефти 23 мая решит по дивидендам за 2024 год.

🚩 Выручка Henderson за первые 4 месяца 2025 года превысила 17,5% к аналогичному периоду 2024 года и составила 7₽ млрд.

🚩 СД МВидео одобрил смену формата допэмиссии с открытого на закрытый.

🚩 ТГК-1 не будет публиковать отчетность за 1 квартал 2025 года.

🚩 Русал: в 1 квартале 2025 года прибыль составила +188,9₽ млрд против прибыли в +2,55₽ млрд годом ранее.

🚩 Прогноз: аналитики ждут роста скорректированной EBITDA ФосАгро в 1 квартале 2025 года на +68%, дивиденды - в районе 135₽ - 195₽ на акцию.

🚩 Т-Технологии 22 мая опубликует результаты за 1 квартал 2025 года.

🚩🚩 Прогноз: выручка Ростелекома в 1 квартале 2025 года выросла на +9,1%, до 189,6₽ млрд.

🚩🚩 Прогноз: HeadHunter в 1 квартале 2025 года нарастил выручку на +11%, до 9,6₽ млрд, скорр. EBITDA снизилась на -2,4%.

🚩🚩 В рамках сделки по объединению с компанией Eleven, МТС Юрент получил шеринговый бизнес в Беларуси и RnD подразделение, компания уже использует самокаты собственной разработки.

🚩🚩 СД Фикс Прайса 15 мая утвердит дивидендную политику компании.

🚩🚩 СД Русагро рекомендовал за 2024 год дивиденды не выплачивать.

🚩🚩 СД Газпрома 21 мая решит по дивидендам за 2024 год.

🚩🚩 СД Нижнекамскнефтехима 16 мая решит по дивидендам за 2024 год.

🚩🚩 МТС 21 мая опубликует результаты за 1 квартал 2025 года.

💿#ENPG

📈Цена акции сформировала локальный восходящий тренд (черная линия), и по последним свечам наблюдаем попытку проверить данную трендовую линию, от которой можно откупать.

☝️Уход под нее (ниже 396) станет началом для формирования коррекции АВС, а значит, увидим обновление апрельского минимума (ниже 352)

🖥План действий

✏️ЛОНГ — 396,8 (черная восходящая линия)

✔️Цель — 449 (горизонтальное сопротивление)

❌Стоп — 381 (под минимумом мая)

НЕ ИИР