Telegram Group & Telegram Channel
🏦 Обзор по компании Совкомбанк #SVCB
Сектор: Банк, страхование, лизинг

Последний обзор по Совкобанку делал 24 июля. Тогда цена была 15.5, я ожидал коррекции к 14,37, а после если выйдет из нисходящего канала, то уже рост к 18. По факту из нисходящего канала выбраться не удалось и ушли ниже, текущая цена 12,6 р. Давайте посмотрим, чего ждать дальше.

📈 Основные метрики
▪️ Капитализация: 2,61B$
▪️ P/E — 3,14
▪️ P/S — 0,79
▪️P/B — 0,73
▪️EPS — 3.99 р.
ℹ️ Компания имеет самую низкую оценку по метрикам по сравнению с собой в другие периоды.

🗞 Новостной фон
▪️Совкомбанк может снова понизить прогноз по прибыли на 2024 год на фоне повышения ключевой ставки ЦБ РФ, сообщил «Интерфаксу» управляющий директор банка Андрей Оснос.
▪️Совкомбанк присоединился только к проекту ЦБ по созданию универсального QR-кода, отказавшись от параллельных проектов
▪️Совкомбанк стал миноритарием ХКФ банка. Совкомбанк в начале этой недели получил 0,019% капитала ХКФ Банка.
▪️Чистая прибыль Совкомбанка за 8 месяцев по РСБУ снизилась в 2,4 раза — до 31,09 млрд руб.
▪️Совкомбанк завершает переговоры о покупке Абсолют Страхование за ₽10 млрд, сделка может стать крупнейшей в страховом секторе с 2017 года
▪️Совкомбанк в третий раз пересмотрел условия сделки по приобретению Хоум-банка, снизив оценку актива до 0,4–0,5 капитала по РСБУ
▪️Совкомбанк в 1 полугодии сократил чистую прибыль по МСФО на 25% - до 39 млрд руб.
▪️Совкомбанк создал дочернюю компанию в сфере связи «Совком телекома»

💰 Финансовое здоровье
▪️Собственный капитал в 1п2024 вырос до 352B р. с 298B в 2023 году.
▪️Обязательства выросли в 1п2024 до 3.442T р. с 2.890T р. в 2023 г.
▪️Debt/Equity — 9,99 — это довольно высокий уровень обязательств, но обязательства для фин. компаний не является проблемой, а наоборот говорит о росте бизнеса.
ℹ️ СК растёт, обязательства растут. Если не начнется из-за высокой волны банкротств, то высокие обязательства не проблема. Но если начнутся, то косвенный показатель долговой нагрузки довольно высокий.

💰 Выручка, прибыль
▪️Выручка за 2 кв 2024 выросла незначительно, до 325B р. с 321B р. в 2023 году. До этого компания показывала рост выручки.
▪️Прибыль во 2кв2024 упала практически в 2 раза по сравнению с 1кв2024, с 25B р. до 13.7B р.

🔮 Будущее, оценки
▪️ Новых прогнозов не появилось. Старые: от 14,3 до 19 р. При том чем свежее прогноз, тем меньше таргет.

🤵‍♂️ Основные акционеры
82,8% — МАКО "Совком Капитал Партнерс"

🆚 Сравнение с конкурентами
Входит в 5-ку банков по капитализации, но существенно дешевле Сбербанка. По метрикам оценивается сейчас дешевле, чем в среднем по рынку, но есть и дешевле. По метрикам рентабельности Совкомбанк показывает хорошие результаты, лучше рынка.

🤑 Дивиденды
В этом году компания выплатила 6,87% годовых за 2023 год. Про динамику пока говорить преждевременно.

📈 Технический анализ
Пришли к ценам IPO. В сентябре как и у всего рынка была попытка отскока, но после укатали ниже, доходили примерно до 12 р. В моменте индикаторы на дневном ТФ говорят, что может быть как минимум отскок, но для этого должен быть еще рост 1-2 дня. Может ли тут быть дно? Может. Но в моменте никто об этом не сможет сказать наверняка. Как я вчера говорил, есть вероятность отскока индекса МосБиржи. Совкомбанке будет идти вместе со всем остальным рынком. Наиболее вероятное движение отобразил на графике.

🧠 Выводы
У компании упала прибыль и выручка, но вырос СК. По метрикам компания сейчас одна из самых дешевых, дешевле только ВТБ. Если вы считаете, что в ближайшее время рынок развернется — можно покупать. Я скорее склонен к отскоку по рынку. И дальнейшему уходу ниже. Поэтому на мой взгляд долгосрочно пока покупать рано.

🤓 Соблюдаем букву закона: Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.

Как вам разбор и вывод?
👍 - согласен
👎 - не согласен
🤔 - все равно, без разницы

👋 Знакомимся тут! | ✈️ Навигация — тут еще больше разборов русских компаний.
Please open Telegram to view this post
VIEW IN TELEGRAM
Please open Telegram to view this post
VIEW IN TELEGRAM



group-telegram.com/ShumilovPavel/5336
Create:
Last Update:

🏦 Обзор по компании Совкомбанк #SVCB
Сектор: Банк, страхование, лизинг

Последний обзор по Совкобанку делал 24 июля. Тогда цена была 15.5, я ожидал коррекции к 14,37, а после если выйдет из нисходящего канала, то уже рост к 18. По факту из нисходящего канала выбраться не удалось и ушли ниже, текущая цена 12,6 р. Давайте посмотрим, чего ждать дальше.

📈 Основные метрики
▪️ Капитализация: 2,61B$
▪️ P/E — 3,14
▪️ P/S — 0,79
▪️P/B — 0,73
▪️EPS — 3.99 р.
ℹ️ Компания имеет самую низкую оценку по метрикам по сравнению с собой в другие периоды.

🗞 Новостной фон
▪️Совкомбанк может снова понизить прогноз по прибыли на 2024 год на фоне повышения ключевой ставки ЦБ РФ, сообщил «Интерфаксу» управляющий директор банка Андрей Оснос.
▪️Совкомбанк присоединился только к проекту ЦБ по созданию универсального QR-кода, отказавшись от параллельных проектов
▪️Совкомбанк стал миноритарием ХКФ банка. Совкомбанк в начале этой недели получил 0,019% капитала ХКФ Банка.
▪️Чистая прибыль Совкомбанка за 8 месяцев по РСБУ снизилась в 2,4 раза — до 31,09 млрд руб.
▪️Совкомбанк завершает переговоры о покупке Абсолют Страхование за ₽10 млрд, сделка может стать крупнейшей в страховом секторе с 2017 года
▪️Совкомбанк в третий раз пересмотрел условия сделки по приобретению Хоум-банка, снизив оценку актива до 0,4–0,5 капитала по РСБУ
▪️Совкомбанк в 1 полугодии сократил чистую прибыль по МСФО на 25% - до 39 млрд руб.
▪️Совкомбанк создал дочернюю компанию в сфере связи «Совком телекома»

💰 Финансовое здоровье
▪️Собственный капитал в 1п2024 вырос до 352B р. с 298B в 2023 году.
▪️Обязательства выросли в 1п2024 до 3.442T р. с 2.890T р. в 2023 г.
▪️Debt/Equity — 9,99 — это довольно высокий уровень обязательств, но обязательства для фин. компаний не является проблемой, а наоборот говорит о росте бизнеса.
ℹ️ СК растёт, обязательства растут. Если не начнется из-за высокой волны банкротств, то высокие обязательства не проблема. Но если начнутся, то косвенный показатель долговой нагрузки довольно высокий.

💰 Выручка, прибыль
▪️Выручка за 2 кв 2024 выросла незначительно, до 325B р. с 321B р. в 2023 году. До этого компания показывала рост выручки.
▪️Прибыль во 2кв2024 упала практически в 2 раза по сравнению с 1кв2024, с 25B р. до 13.7B р.

🔮 Будущее, оценки
▪️ Новых прогнозов не появилось. Старые: от 14,3 до 19 р. При том чем свежее прогноз, тем меньше таргет.

🤵‍♂️ Основные акционеры
82,8% — МАКО "Совком Капитал Партнерс"

🆚 Сравнение с конкурентами
Входит в 5-ку банков по капитализации, но существенно дешевле Сбербанка. По метрикам оценивается сейчас дешевле, чем в среднем по рынку, но есть и дешевле. По метрикам рентабельности Совкомбанк показывает хорошие результаты, лучше рынка.

🤑 Дивиденды
В этом году компания выплатила 6,87% годовых за 2023 год. Про динамику пока говорить преждевременно.

📈 Технический анализ
Пришли к ценам IPO. В сентябре как и у всего рынка была попытка отскока, но после укатали ниже, доходили примерно до 12 р. В моменте индикаторы на дневном ТФ говорят, что может быть как минимум отскок, но для этого должен быть еще рост 1-2 дня. Может ли тут быть дно? Может. Но в моменте никто об этом не сможет сказать наверняка. Как я вчера говорил, есть вероятность отскока индекса МосБиржи. Совкомбанке будет идти вместе со всем остальным рынком. Наиболее вероятное движение отобразил на графике.

🧠 Выводы
У компании упала прибыль и выручка, но вырос СК. По метрикам компания сейчас одна из самых дешевых, дешевле только ВТБ. Если вы считаете, что в ближайшее время рынок развернется — можно покупать. Я скорее склонен к отскоку по рынку. И дальнейшему уходу ниже. Поэтому на мой взгляд долгосрочно пока покупать рано.

🤓 Соблюдаем букву закона: Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.

Как вам разбор и вывод?
👍 - согласен
👎 - не согласен
🤔 - все равно, без разницы

👋 Знакомимся тут! | ✈️ Навигация — тут еще больше разборов русских компаний.

BY Павел Шумилов - инвестиции, разборы компаний









Share with your friend now:
group-telegram.com/ShumilovPavel/5336

View MORE
Open in Telegram


Telegram | DID YOU KNOW?

Date: |

WhatsApp, a rival messaging platform, introduced some measures to counter disinformation when Covid-19 was first sweeping the world. As a result, the pandemic saw many newcomers to Telegram, including prominent anti-vaccine activists who used the app's hands-off approach to share false information on shots, a study from the Institute for Strategic Dialogue shows. Apparently upbeat developments in Russia's discussions with Ukraine helped at least temporarily send investors back into risk assets. Russian President Vladimir Putin said during a meeting with his Belarusian counterpart Alexander Lukashenko that there were "certain positive developments" occurring in the talks with Ukraine, according to a transcript of their meeting. Putin added that discussions were happening "almost on a daily basis." But because group chats and the channel features are not end-to-end encrypted, Galperin said user privacy is potentially under threat. Multiple pro-Kremlin media figures circulated the post's false claims, including prominent Russian journalist Vladimir Soloviev and the state-controlled Russian outlet RT, according to the DFR Lab's report.
from cn


Telegram Павел Шумилов - инвестиции, разборы компаний
FROM American