Минфин опубликовал план по размещениям ОФЗ на 1 квартал 2025 года.

План - 1 трлн. 300 млрд до 10 лет и 700 млрд от 10 лет.

Ранее Минфин комментарии давал, что фокус будет на бумагах с фикс купоном

"У нас есть базовый подход, который мы стараемся выдерживать. Понятно, что жизнь вносит свои коррективы, но нам бы хотелось размещать подлиннее, размещать "фиксы" (облигации с фиксированным купоном - ред.), просто с точки зрения управления процентными рисками нашего портфеля, и мы будем стремиться это делать. Получится это или нет, узнаем в 2025 году"

Идея в облигациях ГТЛК

На рынке жор на облигации с фикс купоном. Весь свежак с высоким купоном улетает на ракете. Новые технологии фикс последний уже 106%. И таких примеров полно.

Интересная ситуация с фиксом от ГТЛК. Инвесторы тужатся, толкают бумагу, а она все никак не идёт наверх. Почему? Да потому что на первичке ещё остатки 3 млрд доступные к покупке по 100% (но не все брокеры дают так купить). Купон по бумаге 25%. Поэтому цена падает после каждого разлива свежих бумаг по 100%.

Идея тут простая. Дождаться пока 3 млрд по 100% рассосется (или самому в этом поучаствовать) и надеяться, что жор на фикс купон продолжится дальше) тогда цена уже сможет спокойно пойти вверх. По 100.7% как сегодня, покупать естественно не стоит.

Если что, то это не инвест рекомендация) просто поделился идеей, которую сам использую и в закрытом канале подсказывал. Решил с вами тоже поделиться))

https://www.acra-ratings.ru/press-releases/5411/

АКРА ПОНИЗИЛО КРЕДИТНЫЙ РЕЙТИНГ ПАО «ГК «САМОЛЕТ» ДО УРОВНЯ А(RU), ПРОГНОЗ «СТАБИЛЬНЫЙ», И ВЫПУСКОВ ЕГО ОБЛИГАЦИЙ — ДО УРОВНЯ А(RU)

#новинки_дня

1) iПозитивР2 (RU000A10AHJ4), купон КС+4%, цена 101.5%, погашение 2026 год, рейтинг АА

2) ВТБФ БО-01 (RU000A10AHP1), купон КС+2.15%, 100.49%, погашение 2026 год, рейтинг АА

И тут выросло. Пока все растет в предновогоднем ралли)

Вот и всё. Отстрелялись все размещения. Больше в этом году ничего не будет.

Совкомбанк факторинг и Совкомбанк лизинг еще почему-то не начали торговаться. Хотя должны были сегодня

🔥 Разборы компаний, аналитика, самое интересное.

Друзья, мы с коллегами, авторами крутых и полезных каналов, решили сделать коллаборацию. Возможно она станет на регулярной основе, если она понравится подписчикам.

Мы решили раз в неделю публиковать ссылки на разборы компаний, облигаций, аналитику, полезные посты, которые оказались самыми интересными на наших каналах.

Если вам нравится такая идея, лайки приветствуются 👍🔥❤️

1. TAUREN ИНВЕСТИЦИИ
▪️Какие акции я сейчас держу и какие думаю купить.
▪️Татнефть. Разбор отчетности по РСБУ за 9М2024г и прогноз по дивидендам.
▪️Банк Санкт-Петербург. Хорошо держится.

2. Cashflow - Ваш денежный поток
▪️Ключевая ставка. Прогноз на 2025 год.
▪️X5 Group. Ключ на старт.
▪️Алроса. Интересная ситуация.

3. Фундаменталка | Инвестиции, акции, криптовалюты
▪️По каким критериям можно определить качественный актив или нет?
▪️Какими принципами стоит руководствоваться при выставлении СТОП-заявок, а также фиксации прибыли
▪️Подборка полезных материалов для начинающего инвестора

4. Zakharov Invest
▪️Оживление в первичном размещении облигаций
▪️Складывается ощущение, что у большинства стадия отрицания.
▪️Идея в облигациях ГТЛК

5. ИнвестТема | Литвинов Владимир
▪️Роснефть - сдвиг Восток Ойла
▪️Восток - дело тонкое!
▪️Эля, где мой топор?

6. ИнвестократЪ | Георгий Аведиков
▪️Как изменятся налоги для инвесторов в 2025 году?
▪️Рецессия и ее влияние на фондовый рынок
▪️Важные нюансы по вкладам на 2025 год

7. Павел Шумилов - инвестиции, разборы компаний
▪️Энергетика. Лучшие компании сектора
▪️Медицина. Лучшие компании сектора
▪️Обзор по компании Сбербанк

Резюме обсуждения ключевой ставки

РИСКИ ДЛЯ ЭКОНОМИКИ ОТ ПОВЫШЕНИЯ КЛЮЧЕВОЙ СТАВКИ НА ТЕКУЩЕМ ЭТАПЕ СЕРЬЕЗНЕЕ, ЧЕМ ПРИ ЕЕ СОХРАНЕНИИ

Участники обсуждения отметили, что денежно-кредитные условия (ДКУ) ужесточились сильнее, чем предполагалось в октябре. При сохранении достигнутой жесткости ДКУ есть основания ожидать более быстрого замедления роста кредитования и совокупного спроса в 2025 году, чем предполагал октябрьский прогноз Банка России. Это позволит замедлить рост цен и снизить инфляционные ожидания даже с учетом усиления инфляционного давления в последние месяцы. — ЦБ

Участники отметили, что, если к февральскому заседанию Совета директоров Банка России ускоренный рост кредитования возобновится, а тенденции в динамике инфляции не развернутся, возможно, придется вновь поднять вопрос о повышении ключевой ставки.

https://cbr.ru/dkp/mp_dec/decision_key_rate/summary_key_rate_28122024/

ГТЛК фикс с купоном 25% на первичке осталось 1.9 ярда. Пару дней назад оставалось 2.7 млрд. Активно разгребаются бумаги. Ну 30 числа наверное вряд ли разберут до конца, но в январе быстро добьют. Потом уже навеса не будет и цене будет полегче)

RU000A10A3Z4

Группа «Самолет» сообщает о закрытии сделки по продаже проекта «Квартал Герцена» компании Брусника

Общая площадь проекта составляет порядка 850 тыс. кв.м, из которых 647 тыс. кв. м приходится на жилье.

Закрытие данной существенной по размеру сделки – важный шаг в рамках обновленной стратегии возврата инвестиций и повышения капитализации нашего самого большого в России земельного банка. Продажа ряда земельных участков и очередей в реализуемых проектах дает нам больше гибкости в принятии инвестиционных и финансовых решений, управлении долгом. — CEO

Хорошая новость для облигационеров)

Говорят, что ГТЛК полностью разместился) сожрали все остатки. Не проверял, но легко верится. Одна из наиболее интересных бумаг сейчас.

Друзья, я починил ютуб и смог загрузить ролик)))

Welcome!

https://youtu.be/otVTQN_w6KI

У Банка России админ помешался на котиках и собачках)

Пошла родная)

В последнем ролике хотел про Гарант пару слов сказать, но забыл. Сейчас писать уже лень, но если коротко, то история какая-то тухлая. Риск высокий. Мне рисковать не хочется, а на чуть-чуть не интересно. Но если кому-то горит пощекотать нервишки, то 2Р07 с пут офертой по 103% в марте 2025. Можно будет предъявить к выкупу