❗️Облигации ФПК «Гарант-Инвест» рухнули после отзыва лицензии у банка группы

Биржевые облигации Финансово-промышленной группы «Гарант-инвест», чей одноименный банк лишился лицензии 26 декабря в четверг резко подешевели в начале торговой сессии после новости об отзыве лицензии у банка, входившего в группу, свидетельствуют данные Московской биржи. Разные выпуски теряют в цене от 5 до 40%. Их доходности к погашению достигают уровня в 50-400% годовых.

В апреле 2024 года группа обновила программу размещения биржевых облигаций, увеличив ее до 25 млрд рублей. Эмитентом выступала компания «Коммерческая недвижимость ФПК «Гарант-Инвест». По данным Московской биржи, у неё в обращении находится шесть выпусков биржевых облигаций на 14,5 млрд рублей.

❤ Читайте подробнее на сайте

@fm_invest

❗️❗️❗️ФПК «Гарант-Инвест» утверждает, что все ее обязательства будут выполнены

💭 Я должен прокомментировать сегодняшнее событие об отзыве лицензии у коммерческого банка «Гарант-Инвест» и, прежде всего, заверить наших инвесторов, вкладчиков и кредиторов в выполнении всех наших обязательств со стороны ФПК «Гарант-Инвест». Также хочу отметить, что коммерческая недвижимость ФПК «Гарант-Инвест» как биржевого эмитента – это отдельный бизнес, которому принадлежит 16 объектов недвижимости в Москве, которые работают совершенно обособленно от банка «Гарант-Инвест» и генерят устойчивые арендный поток особенно сейчас, перед новогодними праздниками. Я хочу заверить всех наших партнеров исполнении всех обязательств со стороны ФПК «Гарант-Инвест»», - заявил в официальном сообщении президент ФПК «Гарант-Инвест» Алексей Панфилов.

❤ Читайте подробнее на сайте

@fm_invest

🟧Минфин предложил госкомпаниям привлекать средства через долгосрочные облигации

Компании с госучастием в условиях ограниченного доступа к банковскому кредитованию могли бы привлекать финансирование не только за счет рынка капитала, но путем размещения долгосрочных облигаций, заявил сказал глава ведомства Антон Силуанов.

В российской экономике велика доля госсектора, и Минфин считает, что госкомпаниям стоит привлекать больше частного капитала, говорит он. «Для этого нужно стимулировать их выходить на рынок, на IPO, размещать акции и, возможно, и длинные облигации. Мы в нашей стратегии такую задачу поставили», — заявил он.

В работе на рынке капитала и долга должен быть заинтересован топ-менеджмент госкомпаний, а сейчас такого интереса не наблюдается: «если что — попрошу субсидию у государства, чего напрягаться, я — госкомпания, мне и так помогут в случае чего», — говорит министр.

❤ Читайте подробнее на сайте

@fm_invest

❌ Силуанов: создание междепозитарного моста в рамках БРИКС идет «непросто»

Создание междепозитарного моста России с другими странами БРИКС идет «непросто», потому никто не хочет попасть под вторичные санкции, рассказал министр финансов Антон Силуанов.

💭 Непросто идет [идет создание междепозитарного моста со странами БРИКС], непросто. Потому что понятно — никто не хочет попасть под вторичные санкции… Эта тема развивается, но очень-очень-очень осторожно. Не так, как нам хотелось бы», - заявил чиновник.

Кроме того, по словам министра, у иностранных инвесторов, даже из «дружественных» стран наблюдается «настороженность… к участию на нашем финансовом рынке».

💭 Тем не менее, мы рады любым вложениям», - добавил он.

❤ Читайте подробнее на сайте

@fm_invest

😐 ЦБ привел пример лучших практик при разработке программ ДСЖ

Банк России рекомендует страховщикам придерживаться лучших практик при разработке программ долевого страхования жизни (ДСЖ), которое сочетает классическое страхование жизни клиента и управление его вложениями в паевые инвестиционные фонды.

Обе части этого комбинированного продукта — и страховая, и инвестиционная — должны быть представлены в договоре в значительном объеме, следует из письма ЦБ в адрес Всероссийского союза страховщиков и Национальной ассоциации участников фондового рынка.

По мнению регулятора, страховая защита по ДСЖ должна быть существенной. ЦБ считает, что наличие в страховом полисе рисков с низкой вероятностью наступления, включая авиакатастрофы, крушение поездов и так далее, а также большой перечень исключений из страхового покрытия не соответствует интересам потребителей.

❤️ Читайте подробнее на сайте

@fm_invest

🏦 В 2024 году на Мосбирже дебютировали 75 эмитентов облигаций

В 2024 году на рынок облигаций Мосбиржи вышло рекордное количество новых эмитентов — 75, несмотря на конъюнктуру высоких ставок, рассказал «Ведомостям» директор по развитию первичного рынка облигаций площадки Дмитрий Таскин.

Рекордный результат зафиксирован благодаря ряду факторов, объясняет Дмитрий Таскин. Во-первых, в 2024 году сильно изменились условия кредитования в банках. Во-вторых, власти значительно сократили поддержку бизнеса по программам льготного кредитования.

Помимо этого, для бизнеса выход на биржу с облигациями — это первый шаг в стратегии построения публичной истории для IPO.

❤️ Читайте подробнее на сайте

@fm_invest

🪙 Минфин хочет разместить в первом квартале ОФЗ на 1 трлн рублей

Минфин собирается разместить в первом квартале 2025 года облигации федеральных займов на 1 трлн рублей, говорится в графике акционов на сайте ведомства.

Оно планирует разместить длинные облигации со сроком больше 10 лет на 700 млрд рублей, до 10 лет — на 300 млрд рублей. Всего в первом квартале будет проведено 11 аукционов: по четыре в феврале и марте, три — в январе.

В четвертом квартале 2024 года Минфин разместил ОФЗ на 2,36 трлн рублей, выполнив план на 99%. За этот период Минфин планировал разместить ОФЗ на 2,4 трлн рублей.

❤️ Читайте подробнее на сайте

@fm_invest

⬆️ Бум управляющих фондами: в 2024 году в России создали 47 новых УК

С начала 2024 года в России появилось 47 управляющих компаний фондами, подсчитали Frank Media по количеству выданных Банком России соответствующих лицензий. Это максимальный результат за всю историю рынка, с 1996 года.

Как следует из реестра ЦБ паевых инвестиционных фондов, которыми, в частности, управляют УК, только 15 новых управляющих в 2024 году зарегистрировали ПИФ. Всего новые УК за почти 12 месяцев согласовали 56 ПИФ, из которых почти все — закрытого типа (ЗПИФ).

В августе ЦБ объяснял Frank Media рост числа выданных лицензий УК «интересом со стороны инвесторов, особенно квалифицированных, к инструментам коллективного инвестирования».

❤️ Читайте подробнее на сайте

@fm_invest

🏦 ЦБ будет устанавливать курсы валют на основе биржевых и внебиржевых сегментов

ЦБ с 27 декабря будет устанавливать официальные курсы иностранных валют по отношению к рублю на основе объединенных данных биржевых и внебиржевых сегментов валютного рынка, говорится в пресс-релизе регулятора.

🔺 В условиях расширения объемов внебиржевых операций это позволит повысить репрезентативность официальных курсов», - отмечает Банк России.

Этот документ «также предусматривает возможность рассчитывать курсы валют посредством кросс-курса в случае, если данные торгов для отдельных валютных пар будут недоступны», указывает регулятор.

❤️ Читайте подробнее на сайте

@frank_media

📦 Акционеры Ozon одобрили редомициляцию в Россию

Акционеры Ozon на годовом собрании утвердили решение о регистрации международной компании публичного акционерного общества (МКПАО) «Озон» в специальном административном районе на острове Октябрьский Калининградской области, говорится в пресс-релизе компании.

Речь идет о редомициляции кипрской Ozon Holdings, подготовка к которой продолжалась на протяжении двух лет. Исходя из опыта российских компаний, которые уже прошли этот процесс, Ozon ожидает, что «переезд» завершится до конца 2025 года.

Редомициляция будет содействовать росту ликвидности бумаг, снизит регуляторные риски, позволит возобновить опционную программу для сотрудников, упростит внутригрупповые транзакции, подчеркивает Ozon.

❤️ Читайте подробнее на сайте

@fm_invest

👨‍👩‍👧‍👦Аналитики ЦБ: инвесторы склонны раньше времени закрывать прибыльные позиции

Большинство инвесторов склонны раньше времени закрывать прибыльные позиции, к такому выводу пришли аналитики департамента исследований и прогнозирования Банка России Артур Ахметов и Алина Васютина. При этом более активные инвесторы в целом в меньшей степени подвержены такому эффекту диспозиции.

Эффект диспозиции (disposition effect) заключается в склонности инвесторов раньше продавать приносящие прибыль активы в попытке зафиксировать прибыль и дольше удерживать обесценивающиеся активы, не желая фиксировать убыток.

Эксперты отмечают, что тенденция к закрытию убыточных позиций среди розничных инвесторов неоднородна и зависит от характеристик ценной бумаги, года открытия счета и макроэкономических условий. Так, повышенная склонность части розничных инвесторов к закрытию убыточных позиций по сравнению с неубыточными может быть связана с избыточной реакцией (overreaction) на новую информацию.

«В случае негативных новостей такие инвесторы могут начать распродажу активов. Кроме того, повышенная склонность некоторых розничных инвесторов к закрытию убыточных позиций может отражать нетерпимость к «бумажным» убыткам на экране брокерского приложения или терминала – свидетельство поведенческих особенностей розничных инвесторов, влияющих на эффективность финансовых рынков», — пишут исследователи. 

❤️ Читайте подробнее на сайте

@fm_invest

🎯Мосбиржа хочет добавить на торги фьючерсы на ETF на полупроводники и ИИ

Московская биржа хочет добавить в линейку инструментов срочного рынка фьючерсы на международные ETF, инвестирующие в полупроводники и искусственный интеллект (ИИ), сообщают «РБК Инвестиции» со ссылкой на управляющего директора рынка деривативов Московской биржи Марию Патрикееву. Новые контракты будут относиться к линейке фьючерсов, базовым активом для которых являются международные ETF, но расчеты по сделкам проходят в рублях, за счет чего исключаются все инфраструктурные риски.

🔺 Мы хотим добавить фьючерсы на ETF на индустрию полупроводников и искусственного интеллекта. Это будут мировые высоколиквидные ETF. Один из них более 10% [активов] инвестирует в акции NVIDIA и другие интересные активы», — заявила Мария Патрикеева.

❤️ Читайте подробнее на сайте

@fm_invest

🌎 Белоруссия заместила евробонды «Беларусь-2027» на $240 млн через НРД

Минфин Белоруссии провел дебютное замещение еврооблигаций выпуска «Беларусь-2027» с погашением 29 июня 2027 года на сумму $240,4 млн на государственные облигации выпуска №331.

В рамках замены выплачивается ранее аккумулированный процентный доход с учетом подтверждения держателями прав владения данными ценными бумагами на соответствующие даты выплат дохода.

❤️ Читайте подробнее на сайте

@fm_invest

🍏 Инвесторы заплатят повышенный налог при продаже акций Х5 после редомициляции

Инвесторы, которые покупали расписки X5 Retail Group под идею редомициляции компании в Россию, столкнутся с повышенным налогом, рассказали брокерские компании, опрошенные «РБК Инвестициями».

Это связано с особым порядком учета затрат на приобретение бумаг компаний, которые «переезжают» в Россию в рамках закона № 470-ФЗ о принудительной редомициляции.

Для тех инвесторов, которые покупали расписки X5 до редомициляции, а продадут акции уже российского публичного акционерного общества «Корпоративный центр ИКС 5» после завершения этой процедуры, налогооблагаемая база вырастет на 42,4% от стоимости приобретения ценных бумаг.

❤️ Читайте подробнее на сайте

@fm_invest

💯 Чему 2024 год научил частных инвесторов в России

Российский фондовый рынок, особенно после 2022 года, не перестает удивлять: казалось, только привык к одним правилам игры, а они давно уже поменялись. В нашей статье вспомним пять открытий, сделанных розничными инвесторами в 2024 году, в отношении долевых инструментов.

1️⃣Если ты купил акции на бирже, еще не значит, что они тебе принадлежат (или кейс Соликамского магниевого завода)

2️⃣Казино обыграть нельзя, особенно когда его владелец меняет правила по ходу игры (или новый налог на прибыль для «Транснефти»)

3️⃣Сюрприз — это не всегда весело, особенно, когда он дивидендный (о дивидендах «Фосагро», «Газпрома» и ВТБ)

❤️ Подробнее об этих и других событиях на фондовом рынке читайте подробнее на сайте

@fm_invest

🔁 ФНС реализовала возможность онлайн-подачи заявления на трансформацию ИИС

В личном кабинете налогоплательщика на сайте Федеральной налоговой службы (ФНС) теперь можно подать уведомление о трансформации своих старых индивидуальных инвестиционных счетов (ИИС-1 или ИИС-2) в новые ИИС-3, свидетельствуют данные сайта.

ФНС будет их принимать до 1 февраля 2025 года. 

❤️ Читайте подробнее на сайте

@fm_invest

⬇️ ЦБ: качество корпоративного управления в РФ снизилось в 2023 году из-за санкций

Банк России увидел ухудшение корпоративного управления среди российских компаний из-за санкций и регуляторных послаблений, сообщил регулятор в обзоре соответствующих практик российских публичных компаний за 2023 год.

Центробанк второй год подряд отмечает снижение числа обществ из котировальных списков (КС), которые выполняют более 75% принципов кодекса корпоративного управления ЦБ. В 2023 году доля таких компаний составила 61%, в 2022 году — 62%. Это значимое сокращение с уровня 2021 года, когда 69% обществ сообщали, что соблюдают более 75% принципов.

ЦБ выделил несколько основных отклонений от кодекса:

🟡С 2022 года значительная часть компаний проводили годовые общие собрания акционеров с помощью заочного голосования. Это не позволяет акционерам коммуницировать с менеджерами во время собрания.

🟡Также с 2022 года продолжает сокращаться число ПАО из КС, в которых независимые директора составляли треть и более совета директоров.

🟡Более трети ПАО из КС совсем не раскрывают или лишь частично информацию о системе корпоративного управления и составе органов управления, структуре капитала подконтрольных организациях. Показатель ухудшается с 2022 года.

❤️ Читайте подробнее на сайте

@fm_invest

🏦 Цена выкупа акций Совкомбанка у несогласных с присоединением Хоум-банка составит 14,12 рублей

Наблюдательный совет Совкомбанка установил цену выкупа своих акций у акционеров, несогласных с присоединением Хоум-банка. Она составит 14,12 рублей за одну бумагу. Цена одной бумаги на закрытии торгов в пятницу, 27 декабря, составляла 13,65 рублей.

В пятницу, 27 декабря, Совкомбанк сообщил, что в четверг было проведено заседание набсовета кредитной организации, в повестке дня которого значился пункт об «определении цены выкупа акций» Свокомбанка.

Совкомбанк в середине февраля объявил о планах купить Хоум-банк. В дальнейшем параметры сделки неоднократно менялись. Согласно последнему варианту, покупатель оплатит 90% стоимости объекта покупки допэмиссией своих акций, оставшиеся 10% - деньгами.

❤️ Читайте подробнее на сайте

@fm_invest

‼️📌📌📌С 2025 года заместители главного редактора Frank Media Илья Усов и Инна Алдошина решили покинуть нашу команду. Это никак не повлияет на работу издания, мы также как и раньше будем информировать вас о самых важных событиях на финансовом рынке.

💭 Спасибо вам, наши читатели, за эти три года: ваши реакции, комментарии, критику и поддержку. Не прощаемся, а Frank Media желаем дальнейшего развития!» - Илья Усов и Инна Алдошина.