invest_privet

ЮГК - покупка Газпромбанком

Вчера вышла неожиданная новость о компании: АО «ААА Управление Капиталом», входящее в Группу Газпромбанк, приобрело у президента и основного акционера ЮГК Константина Струкова 22% акций компании.

Краткие комментарии:

🔹Деньги от продажи акций около 30 млрд. руб. получит текущий основной собственник компании Константин Струков и он их направит на полное погашение долговых обязательств связанных сторон, поручителем по которым является ЮГК. В результате сделки обязательства, поручителем по которым является ЮГК, прекратятся.

🔹Данная сделка решает прежде всего проблемы мажоритария и сокращает риски ЮГК с точки зрения забалансовых обязательств. Сам показатель Долг/EBITDA снижен не будет.

🔹Газпромбанк давно искал себе золотой актив. Правда первый заход не был удачным (все помним Петропаловск). Как бы здесь не было в будущем конфликта собственников. Не понятно какие планы у Газпромбанка на актив.

🔹Если ЮГК исполнит обязательства по наращиванию добычи в 25г (должен был еще в 23г), с учетом снижения рисков мажоритария, с учетом отмены приостановления добычи, то актив снова становится интересной идеей.

Текущие мультипликаторы:

EV/EBITDA= 6,7
Чистый долг/EBITDA= 1,73

С учетом роста добычи и продаж, то текущие мультипликаторы улучшатся в 2 раза. На этой новости снова перезашла в акции компании. Ранее удалось отлично заработать на ней. Но здесь стоит внимательно следить за отчетами и отслеживать рост показателей.

@invest_privet #ЮГК

www.group-telegram.com/sg/invest_privet.com/3663

7.1K viewsDec 24, 2024 at 07:47

ЮГК - покупка Газпромбанком

Вчера вышла неожиданная новость о компании: АО «ААА Управление Капиталом», входящее в Группу Газпромбанк, приобрело у президента и основного акционера ЮГК Константина Струкова 22% акций компании.

Краткие комментарии:

🔹Деньги от продажи акций около 30 млрд. руб. получит текущий основной собственник компании Константин Струков и он их направит на полное погашение долговых обязательств связанных сторон, поручителем по которым является ЮГК. В результате сделки обязательства, поручителем по которым является ЮГК, прекратятся.

🔹Данная сделка решает прежде всего проблемы мажоритария и сокращает риски ЮГК с точки зрения забалансовых обязательств. Сам показатель Долг/EBITDA снижен не будет.

🔹Газпромбанк давно искал себе золотой актив. Правда первый заход не был удачным (все помним Петропаловск). Как бы здесь не было в будущем конфликта собственников. Не понятно какие планы у Газпромбанка на актив.

🔹Если ЮГК исполнит обязательства по наращиванию добычи в 25г (должен был еще в 23г), с учетом снижения рисков мажоритария, с учетом отмены приостановления добычи, то актив снова становится интересной идеей.

Текущие мультипликаторы:

EV/EBITDA= 6,7
Чистый долг/EBITDA= 1,73

С учетом роста добычи и продаж, то текущие мультипликаторы улучшатся в 2 раза. На этой новости снова перезашла в акции компании. Ранее удалось отлично заработать на ней. Но здесь стоит внимательно следить за отчетами и отслеживать рост показателей.

@invest_privet #ЮГК

BY invest_privet