group-telegram.com/ShumilovPavel/4275
Last Update:
🆚 Сравнение с конкурентами
Если сравнить с Акроном, то по P/E ФосАгро выглядит намного дешевле. По P/S ФосАгро также дешевле в 2 раза. А вот по P/B дешевле Акрон. Зато по оценкам рентабельности (ROE, ROA, ROS) ФосАгро выглядит на несколько порядков лучше Акрона.
Если сравнивать компанию с мировыми аналогами, например Corteva, CF Industries Holdings - то ФосАгро то по P/E и P/S дешевле в несколько раз, а по P/B дороже.
🤑 Дивиденды
Компания выплачивает дивиденды как минимум последние 15 лет. Дивиденды выплачиваются несколько раз в год - от 2 до 4 и иногда 5 раз. Последние годы див. доходность была от 10 до 16% - что довольно прилично. Учитывая текущее финансовое здоровье не ожидается, что компания будет иметь проблемы с выплатами дивидендов.
📈 Технический анализ
Акции падают с марта 2022 года, когда цена была 10090 рублей. Ближайший уровень поддержки - 5000. В 2022 году этот уровень несколько раз не смогли пробить. Очень высокая вероятность, что на этом уровне появится снова покупатель. Если медведям удастся пробить этот уровень, следующий находится в районе 4450-4500. Индикаторы на недельном ТФ в сильной перепроданности. Сигнала за разворот пока нет. На мой взгляд как и по многим другим российским компаниям - акции ФосАгро вблизи разворота. Сейчас нужно дождаться технического сигнала за рост. То как может пойти движение цены отобразил на графике.
🧠 Выводы
Компания с хорошим финансовым здоровьем, высокими дивидендами, которые выплачиваются несколько раз в году, средней оценкой по метрикам. Вероятно 5000 р. может быть интересной ценой для долгосрочной покупки. Если уйдет на 4450-4500 - это будет еще более привлекательная цена. Из минусов - компания завязана на стоимость минеральных удобрений, из-за этого прыгает часто итоговая годовая прибыль, но на долгом отрезке прибыль растёт.
🤓 Соблюдаем букву закона: Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.
Как вам разбор и вывод?
👍 - согласен
